Gestion de portefeuille (en anglais)

Crédit : 3 ECTS

Volume horaire

• CM : 40 h

Compétences à acquérir

Ce cours est une introduction aux méthodes quantitatives de traitement des données financières et de gestion de portefeuille. L ’ objectif du cours est de donner un bagage minimal en théorie moderne de la gestion quantitative afin de pouvoir traiter des problèmes pratiques de finance de marché et d ’ aborder les cours plus spécialisés de finance ou d ’ économétrie.

Description du contenu de l'enseignement

Théorie de Markowitz pour le choix de portefeuille (critère moyenne-variance ; notion de portefeuille efficient ; mesure de risque : la Value at Risk). Portefeuille d’investissement et portefeuille autofinancé, stratégies d’overlay. Le Modèle du CAPM et la Capital Market Line. Le portefeuille tangent et les betas, l’équation de la Security Market Line. Les indicateurs de performance : ratio de Sharpe, alpha de Jansen, ratio de Treynor. Les modèle à facteurs et le modèle de Fama French. Asset Pricing Theory. Illustrations et mini projet en Python.

Enseignant responsable : PIERRE BRUGIERE

Mode de contrôle des connaissances

Partiel + Examen (+ mini projet)

Pré-requis recommandés

Algèbre linéaire, calcul différentiel, connaissance des vecteurs gausiens, optimisation.

Pré-requis obligatoires

Algèbre linéaire, calcul différentiel,

Bibliographie, lectures recommandées

Brugiere : Quantitative Portfolio Management (with applications in Python) Springer 2020

Enseignant responsable

PIERRE BRUGIERE